कठिन या नरम बीमा बाजार

संपत्ति / हताहत बीमा की उपलब्धता और जिस पॉलिसी के लिए आप भुगतान करते हैं वह बीमा बाजार की स्थिति के आधार पर साल-दर-साल व्यापक रूप से भिन्न हो सकते हैं। बाजार एक वर्ष कठिन हो सकता है और अगले कोमल हो सकता है कठिन बाज़ार एक नरम बाजार से कैसे भिन्न होता है? क्या बलों बाजार में उतार चढ़ाव पैदा करते हैं? यह लेख उन सवालों के जवाब देगा कैसे बीमाकर्ता पैसे कमाते हैं

यह समझने के लिए कि बीमा बाजार कैसे संचालित होता है, आपको पहले समझना चाहिए कि बीमाकर्ता पैसे कैसे कमाते हैं।

बीमा कंपनियों के राजस्व के दो मुख्य स्रोत हैं: निवेश आय और अंडरराइटिंग लाभ

बीमाकर्ता संपत्ति में निवेश करके पैसा कमाते हैं राज्य बीमा नियामक उन संपत्तियों के प्रकार को नियंत्रित करते हैं जिनमें बीमाकर्ता निवेश कर सकते हैं। आम तौर पर, बीमाकर्ता केवल "सुरक्षित" परिसंपत्तियों में निवेश कर सकते हैं जिन्हें जल्दी से नकदी में बदला जा सकता है उदाहरण सरकार और नगरपालिका बांड हैं नियम पॉलिसीधारकों की रक्षा के लिए डिज़ाइन किए गए हैं। वे यह सुनिश्चित करते हैं कि बीमा कंपनियों विलायक रहेगी और दावों का भुगतान करने के लिए धन उपलब्ध होगा।

एक बीमा कंपनी भी

हामीदारी लाभ से पैसे बनाती है इस अवधि का अर्थ है कि बीमाकर्ता प्रीमियम के दामों और खर्चों (एजेंट और दलाल कमीशन सहित) के भुगतान में होने वाले खर्च के बीच का अंतर है। बीमाकर्ता जो प्रीमियम में अधिक पैसे एकत्र करता है, दावे और खर्चों में भुगतान करता है, उससे कम से कम एक अंडरराइटिंग लाभ कमाया जाता है। यदि कोई बीमाकर्ता दावों और व्यय में अधिक भुगतान करता है जो वह प्रीमियम में जमा करता है तो यह एक अंडरराइटिंग नुकसान को बनाए रखेगा।

एक बीमा कंपनी जो एक हामीदारी हानि बनाए रखता है, तब भी लाभ कमा सकता है अगर उसकी ब्याज आय हामीदारी हानि से अधिक हो। उदाहरण के लिए, मान लीजिए एक बीमा कंपनी ने निवेश आय में 50 मिलियन डॉलर अर्जित किए हैं और $ 40 मिलियन हामीदारी हानि कायम रखी है। अभी तक $ 10 मिलियन का लाभ कमाया है जब ब्याज आय कम होती है तो बीमाकर्ता को उनके हामीदारी परिणामों के करीब ध्यान देना होगा।

रिजर्व आवश्यकताएं

बीमाकर्ता धन का तुरंत इस्तेमाल नहीं कर सकते हैं। उन प्रीमियमों तक उन्हें इंतजार करना होगा

कमाया अनर्जित प्रीमियम भविष्य के दावों का भुगतान करने के लिए अनर्जित प्रीमियम रिजर्व के रूप में होना चाहिए। पॉलिसी की संपूर्ण अवधि के दौरान प्रो-राटा के आधार पर प्रीमियम अर्जित किया जाता है। यदि पॉलिसीधारक ने पॉलिसी की स्थापना की तारीख से पहले प्रीमियम का भुगतान किया है, तो उस प्रीमियम के पूरे प्रीमियम को उस तिथि से अनर्जित किया गया है। पॉलिसी अवधि में छः महीनों में अर्जित अर्ध प्रीमियम अर्जित किया जाता है। पॉलिसी की समय सीमा समाप्त होने तक प्रीमियम पूरी तरह से अर्जित नहीं होता है। बीमाकर्ताओं को पहले से ही हुई हानियों के लिए भुगतान करने के लिए पैसे को भी अलग करना होगा, जिनके बारे में अभी तक सूचित नहीं किया गया है इस धन को

नुकसान आरक्षित कहा जाता है क्षमता

क्योंकि एक बीमा कंपनी के पैसे का एक महत्वपूर्ण हिस्सा आरक्षित भंडार में जुड़ा हुआ है क्योंकि इसमें नई नीतियां जारी करने के लिए वित्तीय

क्षमता की कमी हो सकती है।सौभाग्य से, एक बीमा कंपनी पुनर्बीमा खरीदने के द्वारा अपनी क्षमता बढ़ा सकती है। जब एक बीमाकर्ता पुनर्बीमा खरीदता है तो वह भविष्य के नुकसान के कुछ जोखिम पुनर्बीमाकर्ता को स्थानांतरित करता है। जोखिम के हस्तांतरण से धन की मात्रा कम हो जाती है, जिसमें बीमाकर्ता को अनर्जित प्रीमियम रिजर्व के रूप में होना चाहिए, जिससे बीमा पॉलिसी जारी करने की क्षमता बढ़ जाती है। बीमा की उपलब्धता पर प्रभाव डालने वाले कारक

कई कारक हैं जो बीमाकर्ता की वित्तीय स्वास्थ्य को प्रभावित कर सकते हैं और इस प्रकार, नीतियां जारी करने की अपनी क्षमता

इनमें से एक विपत्तिपूर्ण घटनाएं हैं प्रमुख घटनाओं जैसे तूफान, भूकंप और गैस के विस्फोट से बड़ी संपत्ति बीमा नुकसान उत्पन्न हो सकता है। बीमाकर्ता जो कुछ जोखिमों के लिए बड़े दावे का भुगतान करते हैं, भविष्य में उन जोखिमों का बीमा करने के लिए अनिच्छुक या अनिच्छुक हो सकते हैं। इसके अलावा, कई विपदापूर्ण नुकसान पुन: बीमाकर्ताओं द्वारा साझा किए जाते हैं। पुनर्बीमाकर्ता जो बड़े नुकसान का भुगतान करते हैं, वे बीमा कंपनियों के साथ पुनर्बीमा अनुबंध को नवीनीकृत करने के लिए तैयार नहीं हो सकते हैं। पुनर्बीमा तक पहुंच के बिना, नई पॉलिसी लिखने के लिए बीमाकर्ताओं की क्षमता कम है।

बीमाकर्ता की क्षमता को प्रभावित करने वाला एक अन्य कारक कानूनी जलवायु है विवादित कानूनी पर्यावरण बीमा कंपनियों में कई बड़े मुकदमों के साथ मारा जा सकता है। खराब हानि के अनुभव से बीमाकर्ता को एक हामीदारी हानि बनाए रखने का कारण हो सकता है। एक देनदारी बीमाकर्ता की क्षमता आगे कम हो सकती है अगर पुनर्बीमाकर्ता बीमाकर्ता के पुनर्बीमा अनुबंध को नवीनीकृत करने के लिए तैयार नहीं हैं।

नई नीतियों को लिखने की बीमाकर्ता की क्षमता भी सामान्य आर्थिक स्थितियों से प्रभावित है मंदी के दौर में व्यापार बीमा खरीदार कम कवरेज खरीद सकते हैं या बीमा पूरी तरह से त्याग सकते हैं व्यवसाय की बिक्री और पेरोल (जिस पर प्रीमियम अक्सर आधारित होते हैं) गिरावट कर सकते हैं। परिणाम बीमा कंपनियों के लिए कम प्रीमियम आय है मंदी के दौरान ब्याज दर भी कम होने की संभावना है जब ब्याज दरें कम हो जाती हैं, बीमाकर्ता अपने निवेश से कम आय अर्जित करते हैं

हार्ड या सॉफ्ट मार्केट?

विपत्तिपूर्ण घटनाओं की एक श्रृंखला, एक विवादित कानूनी पर्यावरण और / या एक गरीब अर्थव्यवस्था कठिन बीमा बाजार के लिए मंच सेट कर सकते हैं ऐसी घटनाओं में नई नीतियां लिखने के लिए बीमा कंपनियों की क्षमता को कम करना पड़ता है। विपरीत भी सही है। एक मजबूत आर्थिक वातावरण, एक अनुकूल कानूनी वातावरण और / या कुछ विपत्तिपूर्ण घटनाएं क्षमता बढ़ाने के लिए होती हैं अतिरिक्त क्षमता एक नरम बीमा बाजार बना सकती है।

एक नरम बाजार की विशेषताएं

एक नरम बाजार निम्न द्वारा विशेषता है:

कई बीमाकर्ता व्यापार के लिए प्रतिस्पर्धा कर रहे हैं

• कवरेज व्यापक रूप से उपलब्ध है
• बीमा की कीमतें कम हैं
• अंडरराइटर्स लचीला हैं और कवरेज के नियमों पर बातचीत करने के लिए तैयार
• मुफ्त में उपलब्ध कुछ एक्सटेंशन के साथ व्यापक कवरेज उपलब्ध है
• हामीदारी के मानकों को सुशोभित किया जाता है
• एक कठिन बाजार के लक्षण

एक कठिन बीमा बाजार नरम एक के विपरीत है यहां एक कठिन बाजार की विशेषताएं हैं:

अपेक्षाकृत कुछ बीमाकर्ता कवरेज प्रदान कर रहे हैं

• कवरेज प्राप्त करने के लिए मुश्किल (या असंभव)
• बीमा की कीमतें अधिक हैं
• अंडरराइटर्स अनिच्छुक हैं या कवरेज शर्तों को बातचीत करने के लिए तैयार नहीं हैं
• व्यापक कवरेज प्राप्त करना मुश्किल हैकुछ एक्सटेंशन एक अतिरिक्त प्रीमियम के लिए उपलब्ध हो सकते हैं
• हामीदारी मानकों सख्त हैं
• अंत में

बीमा बाजार बहुत भिन्न है। उद्योग का एक हिस्सा कठिन बाजार में हो सकता है, जबकि दूसरा एक नरम बाजार में है। फिर भी एक और खंड कहीं बीच में हो सकता है।