ओवरलैप परिभाषा - फंड का ओवरलैप कैसे पता लगा और बचें

फंड ओवरलैप तब होता है जब किसी निवेशक के पास दो या अधिक म्यूचुअल फंड होते हैं जिनके समान उद्देश्य होते हैं और इसलिए एक ही प्रतिभूतियां एक सरल उदाहरण के लिए, यदि एक निवेशक दो स्टॉक म्यूचुअल फंड का मालिक है और दोनों ही शेयरों में से कई में निवेश करते हैं, समानताएं उन समान शेयरों के जोखिम में वृद्धि करके विविधता के लाभ को कम करने का एक प्रभाव पैदा करती हैं - बाजार जोखिम में एक अवांछित वृद्धि ।

दो वृत्तों के साथ वेन आरेख का अनुमान करें, प्रत्येक म्यूचुअल फंड का प्रतिनिधित्व करते हैं, जो केंद्र में अतिव्यापी होता है। एक निवेशक के रूप में, आप मंडलियों के बीच एक बहुत अधिक चौराहे नहीं चाहते - आप संभवत: कम से कम ओवरलैप राशि चाहते हैं

फंड ओवरलैप का पता लगाने और बचाना कैसे करें

फंड ओवरलैप का पता लगाने और बचाव करने का सबसे आसान तरीका फंड श्रेणियों को देखना है कि यह सुनिश्चित करने के लिए कि आपका म्यूचुअल फंड समान उद्देश्य साझा नहीं करते हैं उदाहरण के लिए, एक से अधिक बड़े-कैप स्टॉक या इंडेक्स फंड, एक विदेशी शेयर फंड, एक छोटे-कैप शेयर फंड, एक बॉन्ड फंड और अन्य के लिए नहीं की कोशिश करें।

यदि आप कई फंड्स पसंद करते हैं, या आपके पास सीमित विकल्प के साथ 401 (के) प्लान है, तो आप म्यूचुअल फंड का विश्लेषण करने के लिए सर्वोत्तम शोध साइटों में से एक को देखकर फंड ओवरलैप का पता लगा सकते हैं आर-स्क्वेर्ड (आर 2) नामक एक सांख्यिकीय उपाय पर

आर-स्क्वेर्ड आपको किसी निर्दिष्ट बेंचमार्क के साथ एक विशेष निवेश के संबंध (समानता) के साथ बताएगा

100 के आर-स्क्वेरड इंगित करता है कि इंडेक्स में आंदोलनों द्वारा समझाया जा सकता है कि एक फंड के सभी आंदोलन समझा जा सकते हैं। इसलिए, यदि आपके पास पहले से ही एक एसएंडपी 500 इंडेक्स फंड है, तो सुनिश्चित करें कि आपके पोर्टफोलियो में अन्य निधियों में आर-स्क्वेयर नहीं है जो कि 100 के करीब है। यह फंड के एक स्तर को इंगित करेगा जो फंड को समान रूप से करने के लिए दोनों निधियों का कारण बनता है।

उचित विविधीकरण के लिए - बाजार जोखिम को कम करने के लिए - आप कुछ फंड को "ज़िग" करना चाहते हैं जबकि अन्य "ज़ैग।"

ओवरलैप का उदाहरण मॉर्निंगस्टार पर आर-स्क्वेयर का उपयोग करना > बहुत से लोगों में 401 (के) योजनाएं हैं या मोहरा में आईआरए हैं I एक आम निवेश विकल्प है मोहरा एस एंड पी 500 इंडेक्स (वीएफआईएनएक्स)। क्या योजना में एक और विकल्प मोहरा विकास इक्विटी (वीजीएक्एक्स) था? क्या आप जानते होंगे कि ओवरलैप क्या है? चलो पता करते हैं। आप मॉर्निंगस्टार के लिए जा सकते हैं com और VGEQX के लिए एक खोज दर्ज करें। एक बार उस फंड के मुख्य पृष्ठ पर, "रेटिंग्स और जोखिम" के लिंक की तलाश करें और उस पर क्लिक करें उस पृष्ठ पर एक बार, नीचे स्क्रॉल करें और आप देखेंगे कि आर-स्क्वेयर 9 97 है।

यह नंबर इंगित करता है कि वीजीईएक्स का एसएंडपी 500 के लिए मूल्य आंदोलनों में 97% सहसंबंध है। दूसरे शब्दों में, इसमें बहुत ज्यादा फंड है उचित विविधीकरण प्रदान करने के लिए ओवरलैप एक अलग फंड पसंद देखें (एस एंड पी 500 फंड और वीजेईएक्स दोनों का उपयोग न करें)!

निधि ओवरलैप होने की संभावना का पता लगाने का एक अन्य तरीका यह सुनिश्चित करना है कि आपके पास एक ही फंड प्रबंधक द्वारा प्रबंधित एक से अधिक फंड नहीं हैंचाहे व्यक्ति या दल कितना ही शानदार हो, म्यूचुअल फंड मैनेजर्स के पास विशेष रूप से दर्शन और शैलीएं होती हैं जो कि वे शायद ही कभी से विचलित हो जाते हैं

अंतिम नोट पर, एक आवधिक आधार पर फंड ओवरलैप की निगरानी सुनिश्चित करें, जैसे एक साल

यहां तक ​​कि अगर आपके पोर्टफोलियो में निधियों का कम स्तर ओवरलैप होता है, जब आपने पहली बार खरीदा था, इसका मतलब यह नहीं है कि उनकी संबंधित शैली एक-दूसरे की तरफ नहीं बढ़ेगी यह शैली बहाव कहा जाता है और यह असामान्य नहीं है उदाहरण के लिए, एक मिड कैप स्टॉक फंड धीरे-धीरे एक बड़े-कैप वर्गीकरण की ओर बढ़ सकता है क्योंकि फंड मैनेजर धीरे-धीरे बड़ी कंपनियों के शेयर खरीदता है।

अस्वीकरण:

इस साइट पर दी गई जानकारी केवल चर्चा उद्देश्यों के लिए प्रदान की जाती है, और निवेश सलाह के रूप में गलत तरीके से नहीं होना चाहिए किसी भी परिस्थिति में यह जानकारी प्रतिभूतियों को खरीदने या बेचने की सिफारिश नहीं करती है।