डमीस बॉन्ड के लिए निश्चित आय मुचुअल फंड निवेश करना आसान

एक आम लेकिन प्रभावी आय रणनीति के लिए कौन से आय तय की गई है और किस बांड म्यूचुअल फंड सबसे अच्छे हैं? बांड जैसे निश्चित आय प्रतिभूतियों में निवेश करना जटिल और जोखिम भरा भी हो सकता है यदि आपको मूलभूत जानकारी नहीं है।

निश्चित आय

निश्चित आय एक निवेश की रणनीति या शैली का उल्लेख कर सकती है जो अपेक्षाकृत स्थिर या स्थिर आय का उत्पादन करने का इरादा है या यह एक निवेश पोर्टफोलियो के भीतर भी निवेश प्रकार का उल्लेख कर सकती है।

एक जीवन शैली के परिप्रेक्ष्य से, निश्चित आय भी एक व्यक्ति की आय को प्रतिबिंबित कर सकती है।

म्युचुअल फंड के पोर्टफोलियो का निर्माण करते समय, निश्चित अवधि की अवधि आम तौर पर पोर्टफोलियो के उस भाग को संदर्भित करती है जिसमें फंड जो अपेक्षाकृत कम जोखिम में हैं और वे आय पैदा करने के प्रयोजनों के लिए निवेशक को ब्याज देते हैं। निश्चित आय निवेश रणनीति के लिए समग्र विचार स्थिर और पूर्वानुमानयुक्त रिटर्न उत्पन्न करना है

निश्चित आय निवेश की रणनीति का सबसे सामान्य उद्देश्य सेवानिवृत्ति के लिए है यह जीवन में एक समय है जहां स्थिर और अनुमान लगाने योग्य रिटर्न प्राप्त करना सबसे महत्वपूर्ण है। सेवानिवृत्ति में एक व्यक्ति आय स्रोतों जैसे कि सामाजिक सुरक्षा, पेंशन, वार्षिकी और / या निवेश खातों पर भरोसा कर सकता है, जो वर्ष-दर-साल के लिए समान आय की आय (या एक छोटी, मामूली दर से बढ़ती राशि) का उत्पादन करती है आधार। अलग-अलग शब्दों में, इस व्यक्ति की आय समय-समय पर भौतिक रूप से भिन्न नहीं होती है और उनके पास आवधिक खर्चों में महत्वपूर्ण वृद्धि को अवशोषित करने की बहुत कम क्षमता होती है।

बांड और बॉन्ड म्युचुअल फंड्स के बीच अंतर

बॉन्ड संस्थाओं या सरकारों जैसे संस्थाओं द्वारा जारी ऋण दायित्व हैं जब आप एक व्यक्तिगत बांड खरीदते हैं, तो आप अनिवार्य रूप से अपने पैसे को एक निर्धारित अवधि के लिए इकाई में उधार दे रहे हैं। आपके ऋण के बदले में, संस्था आपको मूल निवेश या ऋण राशि (प्रमुख) प्राप्त होने पर अवधि के अंत (परिपक्वता की तारीख) तक आपको ब्याज का भुगतान करेगा।

बांड के प्रकार उन्हें जारी करने वाले इकाई द्वारा वर्गीकृत किया जाता है। ऐसी संस्थाओं में निगमों, सार्वजनिक रूप से स्वामित्व वाली सुविधाएं, और राज्य, स्थानीय और संघीय सरकारें शामिल हैं

बॉन्ड फंड म्यूचुअल फंड हैं जो बांडों में निवेश करते हैं। एक और तरीका रखो, एक बांड फंड को एक बॉन्ड पोर्टफोलियो के भीतर दर्जनों या सैकड़ों अंतर्निहित बॉन्ड (होल्डिंग्स) की एक टोकरी माना जा सकता है। उदाहरण के लिए, एक कॉरपोरेट बॉन्ड फंड मुख्य रूप से निगमों द्वारा जारी बांडों को पकड़ता है। मैं इस लेख में बाद में बांड फंड के प्रकार और विस्तार से समझाऊंगा।

निवेश का बाजार जोखिम

जब आप शब्द "निश्चित आय" सुनते हैं तो आप सोच सकते हैं कि सभी निश्चित आय प्रतिभूतियों या निवेश प्रकार मूल्य में उतार-चढ़ाव नहीं करते हैं। यह गलत है! यह सच है, जब आप एक बांड खरीदते हैं, तो आपको एक निर्धारित अवधि के मुकाबले एक निश्चित भुगतान प्राप्त होता है (जब तक कि आप अपनी शुरुआती मूल राशि वापस नहीं प्राप्त करते हैं)।हालांकि, बांड की कीमत ऊपर या नीचे जा सकती है इसलिए, यदि आप परिपक्व होने से पहले अपना बांड बेचना चाहते हैं, और कीमत कम हो गई है, तो आप उस मूलधन की तुलना में कम राशि प्राप्त करेंगे जो आपने निवेश किया था।

शेयरों की तुलना में आम तौर पर बांडों में निवेश करना बहुत कम जोखिम होता है हालांकि, बॉन्ड और बॉन्ड म्यूचुअल फंड जोखिम मुक्त नहीं हैं I

बांड में निवेश करने का सबसे बड़ा जोखिम ब्याज दर जोखिम है जब ब्याज दरें बढ़ती हैं, तो बांड की कीमतें नीचे जाती हैं उदाहरण के लिए, मान लीजिए कि आप एक बंधन खरीदते हैं जो 2. 0% ब्याज देता है और परिपक्वता अवधि खरीद से 5 वर्ष है। फिर, 2 साल बाद, प्रचलित ब्याज दरों में वृद्धि और एक निवेशक एक ही कीमत पर एक समान बांड खरीद सकता है लेकिन यह नया बांड 3. 0% का भुगतान करता है। यदि आप अपने बांड को 2% से भुगतान करना चाहते हैं, तो आपको रियायती कीमत स्वीकार करनी होगी क्योंकि जो एक बांड के लिए पूरी कीमत का भुगतान करना चाहता है, जो अन्य बांडों की तुलना में कम ब्याज देता है?

बॉण्ड फंड कैंसिल कर सकते हैं

बॉन्ड म्यूचुअल फंड निवेशकों के लिए बॉन्ड निवेशकों की तुलना में ब्याज दर जोखिम अधिक चिंता का विषय हो सकता है जैसा कि पहले बताया गया है, बांड फंड बांडों की तुलना में अलग तरीके से काम करते हैं क्योंकि म्यूचुअल फंड में दर्जनों या सैकड़ों होल्डिंग्स होते हैं और बॉन्ड फंड मैनेजर लगातार फंड में आयोजित अंतर्निहित बांडों को खरीदते और बेचते हैं।

बॉन्ड फंडों के पास "कीमत" नहीं है बल्कि निवल परिसंपत्ति मूल्य (एनएवी) अंतर्निहित होल्डिंग्स का है। प्रबंधकों को छूट (म्यूचुअल फंड से धन वापस लेने वाले अन्य निवेशकों से) मिलना होगा। इसलिए बांड की कीमतों में परिवर्तन फंड के एनएवी को बदल देगा।

बढ़ती ब्याज दरों के माहौल में, बांड की कीमतें आम तौर पर गिर रही हैं। दोबारा, यह इसलिए है क्योंकि बॉन्ड निवेशक बांड खरीदना नहीं चाहते हैं, जो ब्याज दरें कम करते हैं, जब तक कि उन्हें डिस्काउंट पर नहीं मिलता।

इसके अलावा, अधिक परिपक्वता अवधि, ब्याज दर आंदोलनों के संबंध में कीमतों में अधिक स्विंग। बढ़ती दरों और गिरावट की कीमतों की अवधि में, दीर्घकालिक बांड फंड, मध्यवर्ती अवधि और अल्पावधि बांड के मुकाबले अधिक मूल्य में गिरावट आएंगे। इसलिए ब्याज दरों में वृद्धि की उम्मीद है, इसलिए कुछ निवेशकों और पैसा प्रबंधकों को कम परिपक्वता के लिए अपनी निश्चित आय निवेश में बदलाव किया जाएगा। जब ब्याज दरों में लंबी अवधि में गिरावट आती है (i। दीर्घकालिक बांड फंड) एक बेहतर शर्त हो सकती है

संक्षेप में, एक बॉन्ड म्यूचुअल फंड मूल्य खो सकता है यदि बांड मैनेजर एक ब्याज दर के माहौल में एक महत्वपूर्ण बांड बेचता है और खुले बाजार में निवेशक पुराने बंधनों पर डिस्काउंट (कम कीमत का भुगतान) मांग कर सकते हैं कम ब्याज दर का भुगतान इसके अलावा, गिरने की कीमतें एनएवी को प्रतिकूल रूप से प्रभावित करती हैं।

बॉण्ड फंड के प्रकार

बॉन्ड म्यूचुअल फंड को फंड के प्राथमिक उद्देश्य के अनुसार वर्गीकृत किया जाता है, जिसका मतलब है कि श्रेणी पोर्टफोलियो में आयोजित बांडों के प्रकार का वर्णन करेगा। बॉन्ड फंड में कई प्रकार के बॉन्ड शामिल होते हैं, जैसे कॉर्पोरेट या सरकार, और फिर परिपक्वता अवधि के लिए परिभाषित किया जाता है, जैसे अल्पावधि (3 वर्ष से कम), मध्यवर्ती अवधि (3 से 10 वर्ष) और लंबी -टीएम (10 साल या अधिक)

बांड फंड का नाम अक्सर आप अपने उद्देश्य के बारे में एक सुराग देता है और इस प्रकार इसकी होल्डिंग्स उदाहरण के लिए, यदि आप "एक्सवाईजेड इंटरमीडिएट-टर्म कॉरपोरेट हाई यील्ड बॉन्ड" नामक एक बॉन्ड म्यूचुअल फंड के शेयरों को खरीदने पर विचार कर रहे हैं, तो इसका मतलब है कि पोर्टफोलियो मुख्य रूप से कॉरपोरेट बॉन्ड के होते हैं, जो 3 से 10 साल की परिपक्वता अवधि के लिए होते हैं। उच्च उपज बांड, जो जंक बॉन्ड्स के रूप में भी जाना जाता है, अधिक ब्याज का भुगतान करते हैं लेकिन अधिक डिफ़ॉल्ट जोखिम लेते हैं, जिसका मतलब है कि बांड जारी करने वाली कंपनी में एक संदिग्ध क्रेडिट-भुगतान क्षमता हो सकती है।

शुरुआती जंक बांड से बचने और खर्चों में अच्छी तरह से विविध और कम होने वाले मध्यवर्ती-अवधि के बॉन्ड फंडों की तलाश में बुद्धिमान होते हैं।

सबसे बुनियादी, कम लागत वाली और विविध म्यूचुअल फंड इंडेक्स फंड हैं निवेश के संबंध में एक सूचकांक, प्रतिभूतियों का एक सांख्यिकीय नमूना है जो बाजार के परिभाषित खंड का प्रतिनिधित्व करता है। अलग-अलग शब्दों में, यदि आप एक निवेश में बांड के बड़े और विविध चयन के लिए व्यापक प्रदर्शन करना चाहते हैं, तो आप एक बांड इंडेक्स फंड का उपयोग कर सकते हैं।

बॉण्ड बाजार के व्यापक प्रदर्शन के लिए, कुल बॉन्ड मार्केट इंडेक्स फंड का उपयोग करें। "कुल बांड मार्केट इंडेक्स" आमतौर पर बार्कले के इकॉनेटेड बॉन्ड इंडेक्स को संदर्भित करता है, जिसे बारकैप इकोनॉटेबल भी कहा जाता है, जो कि ज्यादातर यूएस ट्रेडेड बॉन्ड और कुछ विदेशी बॉन्ड अमेरिका में कारोबार करते हैं।

अस्वीकरण: इस साइट पर जानकारी केवल चर्चा उद्देश्यों के लिए प्रदान की जाती है, और निवेश सलाह के रूप में गलत तरीके से नहीं होना चाहिए। किसी भी परिस्थिति में यह जानकारी प्रतिभूतियों को खरीदने या बेचने की सिफारिश नहीं करती है।