अपने निवेश पर रिटर्न के जोखिम-समायोजित दर पर ध्यान केंद्रित करें

यदि आपके पास धन और निवेश के निर्माण में एक अनियमित रुचि है, तो आपको कोई संदेह नहीं है कि "रिटर्न की जोखिम-समायोजित दर" नामक एक निवेश वाक्यांश में कोई संदेह नहीं है। यह मूल्य निवेश करने वाले भीड़ के साथ विशेष रूप से लोकप्रिय है, जो पुरुषों और महिलाओं से बना होता है जो पहले ध्यान केंद्रित करते हैं, और मुख्य रूप से, प्रमुख नुकसान से बचने के लिए और केवल तब लाभ पैदा करने पर।

हालांकि अवधारणा खुद को परिभाषित करने में विशेष रूप से आसान नहीं है - कोई नियम नहीं है - रिटर्न की जोखिम-समायोजित दर पर ध्यान केंद्रित करना एक महत्वपूर्ण सुरक्षा है जो कई निवेशकों का उपयोग करने के लिए बुद्धिमान होगा जब उनके लिए उपलब्ध विभिन्न अवसरों का मूल्यांकन करें, चाहे निवेश हो एक 401 (के), 403 (बी), सरल आईआरए, एसईपी-आईआरए, पारंपरिक आईआरए, रोथ आईआरए, रोथ 401 (के), ब्रोकरेज अकाउंट, कार वॉश खरीदने या एक नया कारोबार शुरू करने में

रिस्क की समायोजित रेट की अवधारणा

रिटर्न की जोखिम-समायोजित दर का उपयोग करने के पीछे मूल आधार यह है कि आप किसी भी निवेश के संभावित आचरण को नहीं देख सकते हैं और केवल उन्हें सर्वोच्च से लेकर आकर्षण के मामले में सबसे कम इसका कारण यह है कि अविश्वसनीय रूप से बेवकूफ चीज़ों के जरिए "रस" मुनाफा संभव है, जैसे जोखिम भरा उद्यम जो कि सफल होने की संभावना नहीं है, या पर्याप्त लाभ का उपयोग करना जैसे कि बड़े पैमाने पर पैसा उधार लेना या बाज़ार में आंदोलनों के आधार पर संपत्ति में व्यापार करना अंतर्निहित आंतरिक मूल्य के विपरीत

दूसरे शब्दों में, यदि आपके पास 10, 000 डॉलर निवेश और संभावित निवेश एएए 12% के अंत में 10% प्रति वर्ष या $ 1, 000 का लाभ दिया गया है और संभावित निवेश एफएफएफ ने 40% रिटर्न या 12 महीने के अंत में 4,000 डॉलर का मुनाफा आपको पहली नज़र में उत्तरार्ध में जाने की संभावना है। अगर आपको पता था कि निवेश एएए के कुल नुकसान और निवेश एफएफएफ का केवल 2% मौका था, तो कुल नुकसान का 60% मौका था, आपका विश्लेषण बदल जाएगा।

रिटर्न के जोखिम-समायोजित दर पर यह स्पष्ट है कि निवेश एफएफएफ (जिसे हमें "अटकलें एफएफएफ" कहनी चाहिए, क्योंकि इसे शायद ही निवेश कहा जा सकता है) 4 गुना अधिक आकर्षक नहीं है वापसी की दर 4 बार उच्च के रूप में देने के बावजूद

वास्तव में, संभाव्यता के बुनियादी नियमों को देखते हुए, निवेश एफएफएफ एक बुद्धिमान जुआ नहीं है (यह पता लगाने के लिए कि आप संभावित लाभ लेते हैं, इस मामले में $ 4,000, और इसके बाधाओं से गुणा करें शर्त अपने पक्ष में आ रही है, या 0. 40 $ 1, 600 में जिसके परिणामस्वरूप।

यही है, सैद्धांतिक रूप से आपको इस तरह के जोखिम-समायोजित दर पर वापसी का जोखिम उठाना चाहिए, $ 1, 600, पूर्ण नहीं होगा $ 10, 000. यदि आप आगे निकलते हैं, तो यह शुद्ध, गूंगा भाग्य है - आप चतुर नहीं थे।)

वास्तविक दुनिया में यह कैसा दिखता है, इस बारे में एक उदाहरण के लिए, जी.टी. उन्नत टेक्नोलॉजीज दिवालियापनऐसे कुछ लोग थे जो इस पर इतना अनुमान लगाते थे कि वे सबकुछ खो देते हैं, केवल सर्वोत्तम-मामले के परिणामों पर केंद्रित होते हैं और जोखिम-समायोजित संभावनाओं पर नहीं।

रिटर्न का जोखिम समायोजित रेट व्यक्ति से व्यक्ति को अलग करता है

जिस पर आप रिटर्न की एक पूर्ण संगत वार्षिक दर (या सीएजीआर) को संशोधित करते हैं, जो कि जोखिम-समायोजित दर के बदले में पूरी तरह से आपके वित्तीय संसाधनों, जोखिम सहिष्णुता, आपके लिए एक गलती, आपकी कर की स्थिति और आपके मौके की लागत, अन्य कारकों के बीच में होने वाली स्थिति में बाजार के लिए पर्याप्त स्थिति रखने की इच्छा है। उदाहरण के लिए, यदि आप 5. 5% टैक्स-फ्री ब्याज दर को एक नगरपालिका बंधन पर और लघु अवधि के शेयर व्यापार पर 12% की दर पर देख रहे थे, लेकिन आप शुद्ध 7 के लिए 35% ब्रैकेट में खुद को मिला। 8% रिटर्न की दर, आप यह तय कर सकते हैं कि वृद्धिशील 2. 3% लाभ अपेक्षाकृत कम और मध्यम-अवधि के बॉन्ड की तुलना में स्टॉक में निवेश करने का अतिरिक्त जोखिम नहीं है।

0% या 15% कर ब्रैकेट में किसी के लिए एक ही निवेश, हालांकि, इनपुट को बदल दें ताकि शेयर एक बेहतर जोखिम समायोजित दर की पेशकश कर सकें क्योंकि उन्हें उच्च स्तर पर मुआवजा दिया जा रहा है।

रिटर्न की समायोजित दर पर अधिक जानकारी

इस अवधारणा के बारे में अधिक जानकारी के लिए, आपको मौके की लागत पर और निवेशक की वापसी दर के पांच घटकों पर हमारा विशेष पढ़ना चाहिए। आपको अपने किसी भी निवेश पर वापसी की पूर्ण दर की गणना करने के लिए सीएजीआर - चक्रवृद्धि वार्षिक वृद्धि दर भी पढ़नी चाहिए।