मार्केट फेयर वैल्यू अकाउंटिंग के लिए चिन्हांकित करें

बाज़ार को लेखांकन के लिए बाजार, जिसे अक्सर उचित मूल्य लेखा कहा जाता है, वित्तीय सेवाओं के उद्योग के अधिकतर के भीतर मानक अभ्यास का प्रतिनिधित्व करता है। फर्म की बैलेंस शीट मौजूदा बाजार मूल्य की संपत्ति और देनदारियों को दर्शाती है। इसी तरह, परिसंपत्तियों और देनदारियों के बाजार मूल्यांकन में दैनिक परिवर्तन तुरंत फर्म की आय विवरण में मान्यता प्राप्त है।

बाजार विवरणों को चिह्नित करें

मार्केट अकाउंटिंग के लिए मार्क के क्लासिक एप्लीकेशन सिक्योरिटीज ट्रेडर्स की गतिविधियों पर लागू होता है।

प्रत्येक कारोबारी दिन के अंत में, फर्म के नियंत्रक अपने समापन बाजार मूल्यों पर ट्रेडिंग डेस्क इन्वेंट्री में रखी हुई प्रतिभूतियों का महत्व मानते हैं। पूर्व व्यापार दिन की तुलना में मूल्य में शुद्ध वृद्धि एक लाभ है जिसे तुरंत आय विवरण में पहचाना जाता है, और जो इस प्रकार से बनाए रखा आय भी बढ़ाती है इसी तरह, पहले दिन से मूल्य में शुद्ध कमी तत्काल एक हानि के रूप में दिखाई देती है जो आय विवरण में बहती है, और जो कंपनी की रखी गई आय कम करती है

देनदारियों के संबंध में, 2011 की तीसरी तिमाही में, मार्केट अकाउंटिंग नियमों के लिए नए अंक लागू हो गए हैं, जिसके परिणामस्वरूप मौजूदा बाजार मूल्यों के आधार पर, फर्म के ऋण के पुनर्मूल्यांकन में परिणाम हो सकता है। यह काउंटर-सहज ज्ञान युक्त प्रभाव पैदा कर सकता है। उदाहरण के लिए, यदि फर्म के बाजार का मूल्य गिरता है, या तो फर्म के लिए होने वाली संभावनाओं की गिरावट या बाजार में ब्याज दरों में सामान्य वृद्धि के कारण, इस तरह के ऋण का मूल्य बैलेंस शीट में घट सकता है, आय बढ़ाने और कमाई की आय ।

यह आर्थिक वास्तविकता को दर्शाता है कि कम से कम सिद्धांत में फर्म चेहरा मूल्य से भी कम समय में अपने ऋण को रिटायर कर सकता है। इसके विपरीत तब होता है जब इस ऋण का बाजार मूल्य बढ़ जाता है: आय के बयान पर एक हानि की पहचान की जाती है, जिससे कमाई कम हो जाती है।

सिक्योरिटीज इन्वेंट्री के लिए मार्केट अकाउंटिंग या किसी कंपनी के पब्लिक ट्रेडेड डेट पर मार्केट अकाउंट का आवेदन सबसे सटीक है जब प्रश्न में प्रतिभूति उच्च तरल सार्वजनिक प्रतिभूतियों के बाजारों में कारोबार करती है, जैसे न्यूयॉर्क स्टॉक एक्सचेंज या नासडैक राष्ट्रीय बाजार ।

कम तरल प्रतिभूतियों के साथ, मूल्यांकन की प्रक्रिया अधिक व्यक्तिपरक हो जाती है और त्रुटि के कारण होती है।

मार्क से मार्केट अकाउंटिंग के लाभ

कई अर्थशास्त्री और शैक्षिक वित्तीय सिद्धांतकारों सहित मार्केट अकाउंटिंग के निशान के समर्थकों का मानना ​​है कि इस पद्धति में ऐतिहासिक लागत लेखांकन की तुलना में फर्म की वित्तीय स्थिति की एक अधिक यथार्थवादी और सटीक तस्वीर उपलब्ध है। इसके अलावा, प्रस्तावक बताते हैं कि मार्केट टू मार्केट वित्तीय सेवाओं फर्मों को एक अनुशासन लागू करता है जो बैल और भालू बाजार चक्रों के लिए सुधारात्मक कार्य करता है।

गिरावट वाले बाजारों की अवधि के दौरान, बाजार के खाते में आने वाले अपने बैलेंस शीट के बाएं हाथ पर संपत्ति के मूल्य में गिरावट, उसी फर्म की कमाई और इक्विटी पूंजी में दाहिनी ओर बराबर कमी करता है पक्ष अगर इसकी बैलेंस शीटनियामक पूंजी अपेक्षाओं को पूरा करने के लिए, फर्म को इसके लाभ को कम करना होगा (यानी, इसका बैलेंस शीट के दाहिनी ओर इक्विटी पूंजी में ऋण का अनुपात)। मार्केट अकाउंटिंग के निशान के समर्थकों का तर्क है कि यह एक आत्म-सही तंत्र है जो बाजार में गिरावट के दौरान फर्म के जोखिम प्रोफ़ाइल को कम करता है। इसके विपरीत, फर्म की बैलेंस शीट पर बढ़ते बाजारों और परिसंपत्तियों के बढ़ते मूल्यों के दौरान, परिसंपत्तियों के मूल्य में वृद्धि से मार्केट अकाउंटिंग के लिए आवेदन करने से लाभ उठाने की बढ़ोत्तरी की अनुमति मिल जाएगी।

मार्क से मार्केट अकाउंटिंग के नुकसान

कुछ प्रेक्षक, विशेषकर स्टीव फोर्ब्स, फोर्ब्स पत्रिका और पूर्व राष्ट्रपति पद के उम्मीदवार के लंबे समय के संपादक, का तर्क है कि बाजार लेखांकन के लिए यह चिह्न 2008 की वित्तीय संकट को बढ़ा दिया। राय, बाजार के नियमों पर नजर रखने के कारण एक विचलित चक्र पैदा हुआ जिसमें वित्तीय संस्थानों ने भारी मात्रा में नुकसान उठाना पड़े, क्योंकि उनकी प्रतिभूतियां होल्डिंग्स के मूल्य में गिरावट आई, उनकी क्रेडिट योग्यता और क्रेडिट रेटिंग कम हो गई, उनकी क्षमता को उधार लेने के लिए सीमित किया गया और इस प्रकार उन्हें दिवालिया होने के बावजूद, अपने ऑपरेटिंग कैश फ्लो में गिरावट